坏账处置如何市场化

坏账处置如何市场化

今年上半年，银行业金融机构新增不良贷款最多的前三个省份均来自长三角地区。这主要因为经济下行压力和产能过剩影响，大部分新增的不良贷款集中在钢贸、光伏、船舶等行业。今夏长三角地区持续高温，却鲜见拉闸限电，也算是佐证。 从某种程度上讲，这样的风险暴露算是好迹象，因为没有继续用增加过剩产能和借新还旧的方式来掩盖问题。在这些中国市场化程度最高的地区，不良贷款处置更应通过市场化探索，顺应经济形势，为中国银行业在地方融资平台和房地产贷款领域的潜在风险释放铺路。 中国在市场化处置不良贷款方面已有了一段时间的探索。早在1999年亚洲金融危机的背景下，中国通过组建资产管理公司（AMC）的方式剥离了工农中建四家银行部分不良贷款。起先是行政化方式，将资产以一比一的比价剥离给四家资产管理公司（实际上是划转）；后来将不良资产以50%的比价面向四家资产管理公司公开招标，引进了一定的市场机制；再后来则将中建两行1498亿元和1289亿元的可疑类贷款，按市场方式出售给了资产管理公司。 目前，不良贷款市场化处置的主要方式有：清算债务、拍卖抵押品、部分减免贷款、贷款延期、债转股、贷款出售、证券化、以物抵贷、债务重组、打包处置等。财新《新世纪》周刊最近刊发的“江苏不良贷款先行释放”一文，则纪录了目前AMC处置不良资产最常见的几种手段。 一是债权重组，假设某企业欠银行1000万元本金和500万元利息，AMC可以对利息打折，例如以1200万元的价格将债权从银行手里买过来，然后给该企业延长几年还款展期；二是破产清算，即让企业破产，然后AMC作为债权人，按照法律上的清偿顺序进行清偿；三是债转股，针对一些背景复杂、破产还钱都很困难的大型企业，AMC可以选择将债权变为股权；四是转卖，即将不良资产卖给其他企业。此外还有资产证券化、资产置换等方法。 不良贷款处置市场化方式多种多样，但每一种离成熟都很遥远，归根到底，在于缺乏内在的激励机制和外在的市场体系。 从银行内部来看，资产分类的调整和不良资产的释放，目前只有在银行高管不断调整的情况下，才比较容易推进。在班子相对稳定的情况下，如果总行没有明确的导向和激励，分支机构缺乏相应的意愿，识别不良贷款的进展事实上非常缓慢。 从市场发达国家的经验来看，要实现不良资产处置更需要一个完整的市场体系，包括一级市场、二级市场、一级批发商、二级分销商和众多的最终投资者。 目前，中国尚未形成统一的不良资产一级批发与二级交易市场。除四大AMC，一级市场的参与主体极其缺乏，造成很多弊端，有可能造成利益输送。相对而言，银行间市场已比较成熟，可以无缝对接，提高处置效率。不过，由于银行间市场成员以银行业金融机构主导，有风险难以分散之虞。央行目前进行债市规则重构，梳理十几个环节，正在要求交易规则更透明、更集中、更统一，以规范债市交易行为。在市场基础设施不断完善之下，中国未来的资产证券化的对象不仅可以是流动性较差的资产，也可以是呆坏账资产。只要信息做到了透明对称，其风险判断完全可交由投资者。

谈谈城阳区的发展

一、发展目标

利用3年时间，通过培育、引进等手段，形成覆盖全区工业、服务业、农业的完善品牌体系，品牌经济结构更加合理，品牌理念贯穿于区域经济社会发展的全过程。到2010年，要在全区形成一批在国内具有明显市场竞争优势的名牌企业和名牌产品，国家、省、市名牌（驰、著名商标）数量明显增加。力争中国名牌产品达到15个，中国驰名商标达到6个；山东省名牌产品达到45个（其中服务业1个、农业品牌1个），山东省著名商标达到30个（其中服务业2个、农业1个）；青岛名牌产品达到30个（其中服务业2个）；青岛市著名商标达到40个（其中服务业3个，农业5个）。品牌经济总量占全区规模企业的55%，品牌经济发展水平保持全市领先，成为全区经济发展的主要特色之一。

二、以企业为主体，加大引导和培育力度

（一）以企业为主体发展品牌经济。要积极引导企业进一步增强品牌意识，高度重视品牌经济发展。从企业的实际出发，按照“一品一策、一品一方案、一品一责任人”的原则，灵活运用品牌延伸战略、借船出海战略、优选集中战略、核心技术战略、商标战略、资本运营战略、OEM战略、品牌全球化战略等“八大战略”，落实实施方案及责任制，进一步创新品牌，增创优势，以实施名牌战略进一步加快企业发展。服务业及农业要进一步加快产品品牌化进程，完善全区品牌经济体系。加大国内外名牌企业的引进力度，进一步壮大品牌经济。

（二）高度重视专业人才队伍建设。一要加大人才培育力度，以企业中高层管理者为重点，通过强化内部培训与外出培训，进一步提高企业经营管理者的品牌意识，增强发展品牌经济的积极性、主动性和创造性。二要加大各方面投入，加快外部人才的引进，利用外部先进的经验和做法，加快与先进国家、地区接轨。通过上述两种手段，打造一支高素质的品牌创建、管理、经营人才队伍，为品牌经济发展提供充足的智力支持。

（三）做好创名牌的基础工作。引导企业把提高技术创新能力、提高产品质量和完善企业管理作为创名牌的重要基础工作和根本途径。建立科学、规范的管理制度和运行机制，提高企业经营管理水平和品牌经营能力；鼓励企业积极采用科学管理方法，建立和完善质量改进的激励机制；积极采用国际标准或国外先进标准组织生产，研究和跨越国外技术性贸易壁垒，开拓国际市场，推进名牌产品的国际化进程。

（四）整合企业品牌资源，提高市场竞争力。商标在企业知识产权战略中居于极其重要的地位，商标注册是品牌的法律保障。企业不仅要在国内注册，还要在主要出口国家及地区等进行国外商标注册，同时，尽快以企业的名称或商标在国际互联网上注册域名。各企业要根据实际情况，逐步实现企业名称与商标名称的统一，在更高的层次上整合企业的品牌资源，巩固和强化自己的品牌，充分利用品牌这一无形资产，提高市场覆盖率和市场竞争力。

三、以优质服务为支撑，创造良好的社会环境

（一）完善名牌的培育争创工作。区发改局、城阳工商分局、城阳质监分局、区农业局、区财贸局等部门要按照国家、省、市的评价标准与认定办法，进一步做好中国名牌产品、山东名牌产品和青岛名牌产品及中国驰名商标、省市著名商标的培育争创工作。按照全区品牌经济发展联席会议各成员单位的分工要求，相关单位要积极建立和完善培育体系，并以此规范企业的市场行为，加强企业的质量、技术和管理工作，发挥引导和示范作用。名牌的评价认定要坚持科学、公正、公开的原则，坚持企业自愿申报、不增加企业负担、市场评价为主。

（二）整顿和规范市场经济秩序，为发展品牌经济提供良好的市场环境。区整顿和规范市场经济秩序领导小组要协调政府有关职能部门，分工负责，密切合作，制订切实可行的措施，坚决杜绝假冒伪劣等各种扰乱市场经济秩序的行为发生。各相关部门要按各自职能分工，进一步完善统一的打假协调机制，严厉打击各种假冒名牌产品的行为和侵害知识产权的行为，加大对商标和名牌的保护力度，建立公平、公正的竞争环境。

（三）充分发挥新闻媒体的作用，加大宣传力度。区有关部门要积极组织和协调电视台、报纸、刊物等新闻媒体，发挥宣传和舆论监督作用，广泛宣传有关政策和信息，推动品牌经济的发展，指导和帮助企业做好品牌宣传策划，扩大名牌企业及产品的知名度和美誉度，引导群众识别和抵制假冒伪劣产品。在各种媒体设立名牌专栏，重点介绍名牌战略、名牌产品、名牌政策、名牌企业网站，集中宣传、推广我区名牌。

（四）加强品牌管理，维护名牌形象。按照国家、省、市相关政策规定，对名牌及驰、著名商标进行动态管理，强化名牌认定工作的严肃性和权威性，维护名牌和著名商标的声誉与价值。对严重违反市场竞争规则以及出现其它重大违规问题的，由相关部门取消其名牌和驰著名商标称号，并向社会公布。

四、以品牌效应为动力，打造品牌城区

（一）依托名牌产品，加快建设和优化我区名牌产业集群。扶持和鼓励名牌企业通过多种途径做大做强，迅速成为行业龙头，发挥其带动作用。一是通过名牌企业在产业链中的核心作用，进一步改造提高传统支柱产业，提高全区支柱产业和重要行业的产业化组织程度。二是利用名牌企业掌握的资金、技术和市场优势，引导中小企业为大企业配套，并向“高、精、尖、专”方向发展，形成大、中、小企业有机结合、专业分工明确的名牌企业集群。三是引导名牌企业进入政策鼓励发展的产业领域，促进社会资源向优势产品、优势产业和重点发展领域配置，加大培育新产业力度，促进产业结构优化升级。

（二）充分发挥品牌效应，构筑全区品牌经济新形象。在打造、推介名牌产品和企业的过程中，树立全区良好的区域品牌形象。要通过市场化和社会化方式运作，充分利用名牌效应，促进产品、企业品牌与区域品牌相互促进的良性互动，不断提升产品、企业和地区的知名度，提高对国内外技术、资本等资源的凝聚力和吸引力，打造名牌城区，使品牌经济对全区经济社会的发展做出更大的贡献。

五、加强对品牌经济的领导与组织协调

（一）建立联席会议制度，加强发展品牌经济的宏观指导。成立区发展品牌经济领导小组并建立发展品牌经济联席会议制度。发展品牌经济联席会议的主要任务是研究审定全区品牌经济的中长期发展规划并组织、指导实施；拟定全区发展品牌经济和培育发展名牌产品、驰(著)名商标的有关政策和规定；部署各成员单位发展品牌经济的相关工作；研究解决在发展品牌经济工作中遇到的重大问题。区发改局负责品牌经济的日常组织协调及青岛名牌产品的具体申报组织工作；城阳工商分局负责省市著名商标及驰名商标的申报组织工作；城阳质监分局负责山东名牌及中国名牌产品的申报组织工作；区农业局协助做好农业品牌（商标）的申报组织工作；区财贸局协助做好服务业品牌（商标）的申报组织工作；区财政局、区科技局、区外经贸局协助做好相关工作。各成员单位在联席会议的统一领导和协调下，明确职责，形成合力，共同推动品牌经济发展。

（二）制定品牌经济发展目标，落实工作措施。发展品牌经济是一项系统工程，要着眼于全局，立足于全区实际，共同推进品牌经济发展。区发展品牌经济联席会议根据全区经济和社会发展规划，组织制定我区品牌总体经济发展目标和规划。各成员单位要根据各自的工作职责，从实际出发，制定发展品牌经济工作计划和措施，积极做好推进发展品牌经济各项任务的组织落实工作。

（三）运用各种扶持政策，推动品牌经济发展。一是联席会议各成员单位要发挥各自的优势，扶持和推动名牌产品企业的发展，各成员单位要把相关专项资金优先扶持名牌企业。二是继续设立专项奖励基金，对获得国家、省、市名牌产品和驰（著）名商标企业进行资金奖励。三是制定措施，对区内企业的名牌产品加大政府采购力度。四要充分利用资本市场，优先支持符合条件的大中型名牌企业通过联合重组、股票上市、股权置换、债转股等多种方式加快发展步伐。五要鼓励企业以自有品牌出口，利用好国家、省、市有关品牌出口的扶持和发展政策，促进企业加快开拓国际市场。六是推动银企合作，引导金融机构加强对名牌的金融服务。